2. prosince 1898, v den 50. výročí nástupu Františka Josefa I. na trůn, se usneslo obecní zastupitelstvo postavit ve Žďáře kapli. Bylo rozhodnuto uspořádat sbírku. V létě následujícího roku se obrátili členové zastupitelstva na zdejšího rodáka dr. Matěje Kováře, aby pomohl s organizováním sbírky v Praze, kde učil. Rodina Kovářova věnovala na stavbu značné finanční prostředky, kromě jiného  také pozemek o výměře 123 m2.  Pořídila celé vnitřní zařízení kaple, kostelní náčiní, značnou část bohoslužebných rouch, oltář, kazatelnu, lavice, financovala i vymalování a zasklení oken. Svými dary přispěli obyvatelé vesnice i okolí. Se stavbou podle vzoru hřbitovní kaple v Pelhřimově se začalo 2. června 1903. Po určitých problémech s místodržitelstvím byla kaple dostavěna stavitelem Kobosilem v červenci roku 1904. Vysvěcena byla 31. července 1904 světícím biskupem dr. Františkem Kráslem, při té příležitosti byla do báně vložena pamětní listina a drobné mince.